經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院舉辦第四十八期“春華論壇”學(xué)術(shù)報(bào)告會(huì)
為拓寬師生學(xué)術(shù)視野，提升學(xué)術(shù)能力， 7月3日，經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院邀請(qǐng)香港城市大學(xué)經(jīng)濟(jì)與金融系系主任、博士生導(dǎo)師王軍波教授，為學(xué)院師生帶來(lái)了題為《Media and Corporate Bond Momentum》的講座。講座由學(xué)院名譽(yù)院長(zhǎng)、中國(guó)系統(tǒng)工程學(xué)會(huì)理事長(zhǎng)楊曉光教授主持，經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院副院長(zhǎng)趙曉麗教授、金融系系主任孫竹教授、金融系多名專(zhuān)任教師、以及金融學(xué)、產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)、管理工程等專(zhuān)業(yè)的碩士和博士研究生參加了此次講座。
王軍波教授詳細(xì)介紹了媒體信息傳播在推動(dòng)債券動(dòng)量效應(yīng)中的作用，他與合作者基于RavenPack金融新聞分析平臺(tái)的全面數(shù)據(jù)集，發(fā)現(xiàn)高媒體覆蓋率債券的動(dòng)量效應(yīng)顯著強(qiáng)于低媒體覆蓋率債券。這種媒體驅(qū)動(dòng)的動(dòng)量效應(yīng)在非投資級(jí)債券（Non-Investment Grade，NIG）中尤為顯著。進(jìn)一步分析表明，媒體報(bào)道情緒會(huì)增強(qiáng)媒體覆蓋率的影響，而高媒體覆蓋率債券中的知情交易強(qiáng)化了動(dòng)量效應(yīng)。
在講座的最后環(huán)節(jié)，王軍波教授與在場(chǎng)師生進(jìn)行了熱烈的互動(dòng)交流，耐心解答了現(xiàn)場(chǎng)師生的一系列問(wèn)題，并分享了他在學(xué)術(shù)研究中的寶貴經(jīng)驗(yàn)，在場(chǎng)師生紛紛表示受益匪淺。
主講人簡(jiǎn)介：
王軍波，香港城市大學(xué)經(jīng)濟(jì)與金融系教授、系主任、博士生導(dǎo)師，國(guó)家基金委海外杰青獲得 者。美國(guó)雪城大學(xué)金融學(xué)博士和中國(guó)科學(xué)院管理學(xué)博士，曾在美國(guó)雪城大學(xué)、阿肯色大學(xué)任教。主要從事資本資產(chǎn)定價(jià)和價(jià)格發(fā)現(xiàn)的研究，發(fā)現(xiàn)了一系列經(jīng)濟(jì)意義明確、解釋力強(qiáng)、預(yù)測(cè)效果顯著的定價(jià)因子；系統(tǒng)改進(jìn)了傳統(tǒng)的資本資產(chǎn)定價(jià)模型和債券期限結(jié)構(gòu)模型；揭示了交易規(guī)則、報(bào)價(jià)方式、評(píng)級(jí)調(diào)整等對(duì)價(jià)格發(fā)現(xiàn)的影響。
王軍波教授多次獲得香港城市大學(xué)最佳研究獎(jiǎng)和最佳博士生導(dǎo)師獎(jiǎng)，在國(guó)際金融學(xué)主流期刊上發(fā)表學(xué)術(shù)文章 60 余篇，其中包括在 Journal of Finance、Journal of Financial Economics、Journal of Financial and quantitative Analysis、Management Science 等國(guó)際頂級(jí)期刊發(fā)表論文多篇，論文多次獲得國(guó)際金融會(huì)議/雜志的最佳論文獎(jiǎng)。